融資是什么意思

從狹義上講，融資是一(yi)個企業(ye)(ye)的(de)(de)(de)(de)(de)資(zi)(zi)金(jin)籌(chou)(chou)集(ji)的(de)(de)(de)(de)(de)行(xing)為與(yu)過(guo)程，也就是說公(gong)司根據自身的(de)(de)(de)(de)(de)生產經營(ying)狀(zhuang)況(kuang)、資(zi)(zi)金(jin)擁有的(de)(de)(de)(de)(de)狀(zhuang)況(kuang)，以(yi)及公(gong)司未(wei)來(lai)經營(ying)發展的(de)(de)(de)(de)(de)需要(yao)，通(tong)過(guo)科學(xue)的(de)(de)(de)(de)(de)預測(ce)和(he)決(jue)策，采用(yong)一(yi)定(ding)(ding)的(de)(de)(de)(de)(de)方式，從(cong)一(yi)定(ding)(ding)的(de)(de)(de)(de)(de)渠道向公(gong)司的(de)(de)(de)(de)(de)投資(zi)(zi)者和(he)債(zhai)權人(ren)去籌(chou)(chou)集(ji)資(zi)(zi)金(jin)，組織(zhi)資(zi)(zi)金(jin)的(de)(de)(de)(de)(de)供應(ying)，以(yi)保(bao)證(zheng)公(gong)司正常(chang)生產需要(yao)，經營(ying)管理活動(dong)需要(yao)的(de)(de)(de)(de)(de)理財(cai)行(xing)為。公(gong)司籌(chou)(chou)集(ji)資(zi)(zi)金(jin)的(de)(de)(de)(de)(de)動(dong)機(ji)應(ying)該遵循一(yi)定(ding)(ding)的(de)(de)(de)(de)(de)原則(ze)，通(tong)過(guo)一(yi)定(ding)(ding)的(de)(de)(de)(de)(de)渠道和(he)一(yi)定(ding)(ding)的(de)(de)(de)(de)(de)方式去進行(xing)。我們(men)通(tong)常(chang)講(jiang)，企業(ye)(ye)籌(chou)(chou)集(ji)資(zi)(zi)金(jin)無非有三大目的(de)(de)(de)(de)(de)：企業(ye)(ye)要(yao)擴張、企業(ye)(ye)要(yao)還債(zhai)以(yi)及混合(he)動(dong)機(ji)。

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從廣(guang)義上講(jiang)，融資也叫金(jin)(jin)融，就是貨(huo)幣資金(jin)(jin)的(de)(de)(de)融通(tong)，當事(shi)人通(tong)過各種方式(shi)到金(jin)(jin)融市場上籌措(cuo)或貸放(fang)資金(jin)(jin)的(de)(de)(de)行為。從現代經濟發(fa)展的(de)(de)(de)狀況看(kan)，作為企業需要(yao)比以往任(ren)何時候都更加深刻，全面地了解(jie)金(jin)(jin)融知識(shi)、了解(jie)金(jin)(jin)融機構、了解(jie)金(jin)(jin)融市場，因為企業的(de)(de)(de)發(fa)展離不(bu)開金(jin)(jin)融的(de)(de)(de)支持，企業必須與之(zhi)打交道(dao)。

融資的常見方式有哪些

1、銀行貸款

銀行是(shi)企業最主(zhu)要(yao)的融資(zi)渠道。按資(zi)金性質(zhi)，分(fen)為(wei)流動資(zi)金貸(dai)款(kuan)、固定(ding)資(zi)產貸(dai)款(kuan)和專項(xiang)貸(dai)款(kuan)三類(lei)。專項(xiang)貸(dai)款(kuan)通常有特(te)定(ding)的用(yong)(yong)途，其(qi)貸(dai)款(kuan)利率一(yi)般比較優惠，貸(dai)款(kuan)分(fen)為(wei)信用(yong)(yong)貸(dai)款(kuan)、擔保貸(dai)款(kuan)和票據貼現。

2、股票籌資

股(gu)票(piao)具有永(yong)久性(xing)，無到期(qi)日，不需歸還，沒有還本付息的(de)壓力等特點，因而籌(chou)資(zi)風險較小(xiao)。股(gu)票(piao)市場可(ke)促(cu)進企(qi)業(ye)轉換經營機制，真正(zheng)成為(wei)自(zi)主(zhu)經營、自(zi)負盈虧、自(zi)我發展(zhan)、自(zi)我約束的(de)法人實體和市場競(jing)爭主(zhu)體。同時，股(gu)票(piao)市場為(wei)資(zi)產重(zhong)組提供了廣闊(kuo)的(de)舞臺，優化企(qi)業(ye)組織(zhi)結構，提高企(qi)業(ye)的(de)整合能(neng)力。

3、債券融資

企(qi)(qi)(qi)業(ye)債(zhai)(zhai)券(quan)(quan)，也稱公司(si)債(zhai)(zhai)券(quan)(quan)，是(shi)企(qi)(qi)(qi)業(ye)依(yi)照法定(ding)(ding)程序發行、約定(ding)(ding)在一定(ding)(ding)期(qi)限內還本付息(xi)的(de)(de)有價證(zheng)券(quan)(quan)，表示發債(zhai)(zhai)企(qi)(qi)(qi)業(ye)和投資人之間是(shi)一種債(zhai)(zhai)權債(zhai)(zhai)務(wu)關系(xi)。債(zhai)(zhai)券(quan)(quan)持有人不參與(yu)企(qi)(qi)(qi)業(ye)的(de)(de)經營管理，但(dan)有權按期(qi)收回約定(ding)(ding)的(de)(de)本息(xi)。在企(qi)(qi)(qi)業(ye)破產(chan)清算時，債(zhai)(zhai)權人優先于(yu)股(gu)(gu)東享有對企(qi)(qi)(qi)業(ye)剩余財產(chan)的(de)(de)索取權。企(qi)(qi)(qi)業(ye)債(zhai)(zhai)券(quan)(quan)與(yu)股(gu)(gu)票(piao)一樣，同屬(shu)有價證(zheng)券(quan)(quan)，可以(yi)自由轉讓。

4、融資租賃

融資(zi)租(zu)(zu)(zu)賃是指出租(zu)(zu)(zu)方(fang)根據承(cheng)租(zu)(zu)(zu)方(fang)對(dui)供(gong)貨(huo)商、租(zu)(zu)(zu)賃物的選(xuan)擇，向供(gong)貨(huo)商購(gou)買租(zu)(zu)(zu)賃物，提(ti)供(gong)給(gei)承(cheng)租(zu)(zu)(zu)方(fang)使用，承(cheng)租(zu)(zu)(zu)方(fang)在契約或者合(he)同規定的期限內分期支付租(zu)(zu)(zu)金的融資(zi)方(fang)式。

融資租賃對提高企業的籌資融資效益，推動與促進企業的技術進步，有著十分明顯的作用。融資租賃有直接購買租(zu)(zu)賃(lin)(lin)、售出后(hou)回租(zu)(zu)以及杠桿租(zu)(zu)賃(lin)(lin)。此外(wai)，還(huan)有租(zu)(zu)賃(lin)(lin)與(yu)補償貿易相(xiang)(xiang)結(jie)合(he)、租(zu)(zu)賃(lin)(lin)與(yu)加工裝配相(xiang)(xiang)結(jie)合(he)、租(zu)(zu)賃(lin)(lin)與(yu)包銷相(xiang)(xiang)結(jie)合(he)等多種租(zu)(zu)賃(lin)(lin)形式。融資租(zu)(zu)賃(lin)(lin)業(ye)務為企(qi)業(ye)技(ji)術改造開辟了一條新(xin)的(de)融資渠(qu)道，采取(qu)融資融物(wu)相(xiang)(xiang)結(jie)合(he)的(de)新(xin)形式，提高了生產(chan)設備和技(ji)術的(de)引進速度，還(huan)可(ke)以節約資金使用(yong)，提高資金利用(yong)率。

5、海外融資

企業(ye)可利(li)用(yong)的(de)海外(wai)融資(zi)方式(shi)包括國(guo)(guo)際(ji)商業(ye)銀行貸款、國(guo)(guo)際(ji)金融機構貸款和企業(ye)在(zai)海外(wai)各主要資(zi)本市(shi)場上的(de)債券、股票融資(zi)業(ye)務。

6、典當融資

典(dian)當(dang)(dang)(dang)(dang)(dang)是以(yi)實物為(wei)抵(di)押，以(yi)實物所有權轉移的(de)(de)(de)(de)形式取得臨時(shi)性貸(dai)款(kuan)的(de)(de)(de)(de)一種融資(zi)方式。與(yu)(yu)銀(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)貸(dai)款(kuan)相(xiang)(xiang)比(bi)，典(dian)當(dang)(dang)(dang)(dang)(dang)貸(dai)款(kuan)成本高、貸(dai)款(kuan)規模(mo)小，但(dan)典(dian)當(dang)(dang)(dang)(dang)(dang)也有銀(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)貸(dai)款(kuan)所無(wu)法相(xiang)(xiang)比(bi)的(de)(de)(de)(de)優(you)勢。首先，與(yu)(yu)銀(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)對(dui)借款(kuan)人(ren)的(de)(de)(de)(de)資(zi)信(xin)條件近乎苛刻的(de)(de)(de)(de)要(yao)(yao)求相(xiang)(xiang)比(bi)，典(dian)當(dang)(dang)(dang)(dang)(dang)行(xing)(xing)(xing)(xing)對(dui)客(ke)(ke)戶的(de)(de)(de)(de)信(xin)用(yong)要(yao)(yao)求幾(ji)乎為(wei)零，典(dian)當(dang)(dang)(dang)(dang)(dang)行(xing)(xing)(xing)(xing)只(zhi)注(zhu)重典(dian)當(dang)(dang)(dang)(dang)(dang)物品是否(fou)貨(huo)真價實。而(er)且一般商業銀(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)只(zhi)做(zuo)不動產抵(di)押，而(er)典(dian)當(dang)(dang)(dang)(dang)(dang)行(xing)(xing)(xing)(xing)則(ze)(ze)可以(yi)動產與(yu)(yu)不動產質押二者兼為(wei)。其次，到典(dian)當(dang)(dang)(dang)(dang)(dang)行(xing)(xing)(xing)(xing)典(dian)當(dang)(dang)(dang)(dang)(dang)物品的(de)(de)(de)(de)起(qi)點低(di)，千元(yuan)、百元(yuan)的(de)(de)(de)(de)物品都可以(yi)當(dang)(dang)(dang)(dang)(dang)。與(yu)(yu)銀(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)相(xiang)(xiang)反(fan)，典(dian)當(dang)(dang)(dang)(dang)(dang)行(xing)(xing)(xing)(xing)更注(zhu)重對(dui)個人(ren)客(ke)(ke)戶和(he)中小企業服務。第三(san)，與(yu)(yu)銀(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)貸(dai)款(kuan)手續(xu)繁雜、審批周(zhou)期長(chang)相(xiang)(xiang)比(bi)，典(dian)當(dang)(dang)(dang)(dang)(dang)貸(dai)款(kuan)手續(xu)十(shi)(shi)分簡便，大多(duo)立等可取，即使是不動產抵(di)押，也比(bi)銀(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)要(yao)(yao)便捷許多(duo)。第四，客(ke)(ke)戶向銀(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)借款(kuan)時(shi)，貸(dai)款(kuan)的(de)(de)(de)(de)用(yong)途不能超越銀(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)指(zhi)定的(de)(de)(de)(de)范圍。而(er)典(dian)當(dang)(dang)(dang)(dang)(dang)行(xing)(xing)(xing)(xing)則(ze)(ze)不問貸(dai)款(kuan)的(de)(de)(de)(de)用(yong)途，錢使用(yong)起(qi)來(lai)十(shi)(shi)分自由。周(zhou)而(er)復始(shi)，大大提高了資(zi)金使用(yong)率。

7、P2C互聯網小微金融融資平臺

P2C借(jie)貸模式(shi)一般(ban)以中小企(qi)(qi)(qi)業(ye)為借(jie)款人，但(dan)企(qi)(qi)(qi)業(ye)信息及(ji)企(qi)(qi)(qi)業(ye)運營相對固(gu)定，有穩定的現(xian)金(jin)流及(ji)還(huan)款來源，信息容易核(he)實，同(tong)時企(qi)(qi)(qi)業(ye)的違約成(cheng)本(ben)遠(yuan)高于個人，要求(qiu)必須有擔(dan)保、有抵(di)押，安(an)全(quan)性相對更好。投資者可以受(shou)益于眾籌理財(cai)的高年化(hua)收益，借(jie)款企(qi)(qi)(qi)業(ye)可以實現(xian)低融(rong)資成(cheng)本(ben)和(he)靈活的借(jie)款期(qi)(qi)限，還(huan)可使借(jie)款使用效率更為顯化(hua)。同(tong)時，借(jie)款周期(qi)(qi)和(he)項目周期(qi)(qi)更加匹配。

8、基金組織

基(ji)金(jin)組(zu)織的手(shou)段就(jiu)是(shi)假股(gu)暗貸(dai)。所謂假股(gu)暗貸(dai)顧(gu)名思義就(jiu)是(shi)投(tou)資(zi)方(fang)以入股(gu)的方(fang)式(shi)對(dui)項目進行(xing)投(tou)資(zi)但實際并不參與項目的管理。到了一定的時間就(jiu)從(cong)項目中撤股(gu)。這種(zhong)方(fang)式(shi)多為(wei)國(guo)外基(ji)金(jin)所采(cai)用(yong)。缺(que)點是(shi)操作周期較長，而且(qie)要(yao)改變(bian)公司的股(gu)東(dong)結構甚至要(yao)改變(bian)公司的性質(zhi)。國(guo)外基(ji)金(jin)比較多，所以以這種(zhong)方(fang)式(shi)投(tou)資(zi)的話國(guo)內公司的性質(zhi)就(jiu)要(yao)改為(wei)中外合資(zi)。

9、銀行承兌

融(rong)資企業(ye)為(wei)了達成交(jiao)易，可向銀(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)申(shen)請簽發銀(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)承(cheng)兌匯(hui)票(piao)，銀(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)經(jing)審核同意(yi)后，正(zheng)式(shi)受(shou)理銀(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)承(cheng)兌契(qi)約，承(cheng)兌銀(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)要在承(cheng)兌匯(hui)票(piao)上簽上表(biao)明(ming)承(cheng)兌字(zi)樣或簽章。這樣，經(jing)銀(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)承(cheng)兌的(de)匯(hui)票(piao)就稱(cheng)為(wei)銀(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)承(cheng)兌匯(hui)票(piao)，銀(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)承(cheng)兌匯(hui)票(piao)具體說是銀(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)替買(mai)方擔(dan)保，賣(mai)方不必擔(dan)心收(shou)不到(dao)(dao)貨款(kuan)(kuan)，因為(wei)到(dao)(dao)期買(mai)方的(de)擔(dan)保銀(yin)(yin)行(xing)(xing)(xing)一定會(hui)支(zhi)付貨款(kuan)(kuan)。

10、直存款

這(zhe)(zhe)個是(shi)(shi)最難操作的(de)(de)(de)融(rong)資(zi)(zi)方式。因為(wei)做直存(cun)款本身是(shi)(shi)違反(fan)銀(yin)(yin)行(xing)的(de)(de)(de)規定(ding)的(de)(de)(de)，必須(xu)企(qi)業(ye)跟銀(yin)(yin)行(xing)的(de)(de)(de)關系(xi)特別(bie)好才行(xing)。由投資(zi)(zi)方到項(xiang)(xiang)目方指定(ding)銀(yin)(yin)行(xing)開一(yi)個賬戶，將指定(ding)金額存(cun)進(jin)自己(ji)的(de)(de)(de)賬戶。然(ran)后(hou)跟銀(yin)(yin)行(xing)簽定(ding)一(yi)個協議。承諾該筆錢在規定(ding)的(de)(de)(de)時間(jian)內不挪用。銀(yin)(yin)行(xing)根據(ju)這(zhe)(zhe)個金額給項(xiang)(xiang)目方小(xiao)于(yu)等(deng)于(yu)同等(deng)金額的(de)(de)(de)貸款。注(zhu)：這(zhe)(zhe)里(li)的(de)(de)(de)承諾不是(shi)(shi)對銀(yin)(yin)行(xing)進(jin)行(xing)質押(ya)(ya)。是(shi)(shi)不同意拿(na)這(zhe)(zhe)筆錢進(jin)行(xing)質押(ya)(ya)的(de)(de)(de)。同意質押(ya)(ya)的(de)(de)(de)是(shi)(shi)另一(yi)種(zhong)融(rong)資(zi)(zi)方式叫做大額質押(ya)(ya)存(cun)款。當然(ran)，那種(zhong)融(rong)資(zi)(zi)方式也有其違反(fan)銀(yin)(yin)行(xing)規定(ding)的(de)(de)(de)地方。就是(shi)(shi)需要銀(yin)(yin)行(xing)簽一(yi)個保證(zheng)到期前30天收款平倉的(de)(de)(de)承諾書。實際上他拿(na)到這(zhe)(zhe)個東西之后(hou)可以(yi)拿(na)到其他地方的(de)(de)(de)銀(yin)(yin)行(xing)進(jin)行(xing)再貸款的(de)(de)(de)。

11、銀行信用證

國家有政策對于全球性的商業銀行等開出的同意給企業融資的(de)(de)銀(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)信(xin)用證(zheng)(zheng)，視(shi)同于企(qi)業(ye)帳(zhang)戶(hu)上已經(jing)有(you)(you)了同等金(jin)額(e)的(de)(de)存款(kuan)。過去很多(duo)企(qi)業(ye)用這個銀(yin)行(xing)(xing)(xing)(xing)信(xin)用證(zheng)(zheng)進行(xing)(xing)(xing)(xing)圈錢，所以(yi)國(guo)家的(de)(de)政策進行(xing)(xing)(xing)(xing)了稍許的(de)(de)變動，國(guo)內(nei)(nei)的(de)(de)企(qi)業(ye)很難再用這種辦法(fa)進行(xing)(xing)(xing)(xing)融資(zi)了，只(zhi)有(you)(you)國(guo)外獨資(zi)和中外合資(zi)的(de)(de)企(qi)業(ye)才可以(yi)，所以(yi)國(guo)內(nei)(nei)企(qi)業(ye)想要用這種方法(fa)進行(xing)(xing)(xing)(xing)融資(zi)的(de)(de)話(hua)首先必須改變企(qi)業(ye)的(de)(de)性(xing)質。

12、委托貸款

所謂委托貸款就是(shi)投(tou)資方在銀(yin)行(xing)為項(xiang)目(mu)方設(she)立一(yi)個(ge)專款賬(zhang)(zhang)戶，然(ran)后把錢打到(dao)專款賬(zhang)(zhang)戶里面(mian)，委托銀(yin)行(xing)放款給項(xiang)目(mu)方。這個(ge)是(shi)比較(jiao)好操作的一(yi)種融資形式，通常對項(xiang)目(mu)的審查不是(shi)很嚴格，要求銀(yin)行(xing)作出(chu)向項(xiang)目(mu)方負(fu)責(ze)每(mei)年代收(shou)利息和追還(huan)本(ben)金(jin)的承(cheng)諾書。當然(ran)，不還(huan)本(ben)的只需(xu)要承(cheng)諾每(mei)年代收(shou)利息。

13、直通款

所謂直通(tong)款就是直接投資(zi)。這(zhe)個對項目的審查很嚴(yan)格往往要求固(gu)定(ding)資(zi)產的抵(di)押或(huo)銀行擔保。利息也(ye)相對較高，多(duo)為短期。