信托基金是什么

信托基金也叫(jiao)投(tou)資(zi)(zi)基(ji)金(jin)，是一種(zhong)“利益(yi)共享、風險共擔”的(de)集(ji)合投(tou)資(zi)(zi)方式(shi)。指通過(guo)契約或公司的(de)形式(shi)，借助發(fa)行基(ji)金(jin)券(如收益(yi)憑證、基(ji)金(jin)單位和基(ji)金(jin)股(gu)份(fen)等)的(de)方式(shi)，將(jiang)社會上不確定的(de)多數(shu)投(tou)資(zi)(zi)者不等額的(de)資(zi)(zi)金(jin)集(ji)中起來，形成(cheng)一定規模的(de)信托資(zi)(zi)產(chan)，交由專門的(de)投(tou)資(zi)(zi)機構按(an)資(zi)(zi)產(chan)組合原理進(jin)行分(fen)散投(tou)資(zi)(zi)，獲得的(de)收益(yi)由投(tou)資(zi)(zi)者按(an)出(chu)資(zi)(zi)比例分(fen)享，并(bing)承(cheng)擔相應風險的(de)一種(zhong)集(ji)合投(tou)資(zi)(zi)信托制度。

從廣義上(shang)(shang)說(shuo)，基(ji)(ji)金是機構投資者的統稱，包括信托投資基(ji)(ji)金、單位信托基(ji)(ji)金、公積金、保險基(ji)(ji)金、退休(xiu)基(ji)(ji)金，各種基(ji)(ji)金會的基(ji)(ji)金。在(zai)現有的證券市場上(shang)(shang)的基(ji)(ji)金，包括封閉式(shi)基(ji)(ji)金和開(kai)放式(shi)基(ji)(ji)金，具有收益(yi)性功能(neng)和增(zeng)值潛(qian)能(neng)的特(te)點。

從會計角(jiao)度透析，基金(jin)是指具有特定(ding)目的和(he)用途的資(zi)(zi)金(jin)。因為政(zheng)府和(he)事業單位的出資(zi)(zi)者不要(yao)求(qiu)投(tou)資(zi)(zi)回報和(he)投(tou)資(zi)(zi)收回，但要(yao)求(qiu)按法律規(gui)定(ding)或(huo)出資(zi)(zi)者的意愿把資(zi)(zi)金(jin)用在指定(ding)的用途上，而形成了基金(jin)。

信托基金的特點

1、集合投資

2、專家(jia)管理、專家(jia)操作(zuo)

3、組合(he)投資、分散風險

4、資產經營與資產保管相分離(li)

5、利(li)益(yi)共享、風險共擔

6、以純粹的投資為目的

7、流動性強

信托基金的種類

根據不同標準，可以將證券投資基金劃分(fen)為不同的種類：

1、根據基(ji)(ji)金(jin)單位(wei)(wei)是否可增(zeng)加或贖回，可分為開放式基(ji)(ji)金(jin)和封閉(bi)式基(ji)(ji)金(jin)。開放式基(ji)(ji)金(jin)不上(shang)市交(jiao)易，一般(ban)通(tong)過(guo)銀行申購(gou)和贖回，基(ji)(ji)金(jin)規(gui)模(mo)不固定(ding);封閉(bi)式基(ji)(ji)金(jin)有(you)固定(ding)的存續(xu)期，期間基(ji)(ji)金(jin)規(gui)模(mo)固定(ding)，一般(ban)在證券交(jiao)易場所(suo)上(shang)市交(jiao)易，投資者通(tong)過(guo)二(er)級市場買(mai)賣(mai)基(ji)(ji)金(jin)單位(wei)(wei)。

2、根據組織形(xing)態的不(bu)同，可分為(wei)公(gong)司型(xing)基(ji)(ji)金(jin)(jin)和契約(yue)型(xing)基(ji)(ji)金(jin)(jin)。基(ji)(ji)金(jin)(jin)通過(guo)(guo)發行基(ji)(ji)金(jin)(jin)股份成立投(tou)資(zi)基(ji)(ji)金(jin)(jin)公(gong)司的形(xing)式設立，通常稱為(wei)公(gong)司型(xing)基(ji)(ji)金(jin)(jin);由基(ji)(ji)金(jin)(jin)管理人(ren)、基(ji)(ji)金(jin)(jin)托管人(ren)和投(tou)資(zi)人(ren)三(san)方通過(guo)(guo)基(ji)(ji)金(jin)(jin)契約(yue)設立，通常稱為(wei)契約(yue)型(xing)基(ji)(ji)金(jin)(jin)。目前中國的證券投(tou)資(zi)基(ji)(ji)金(jin)(jin)均為(wei)契約(yue)型(xing)基(ji)(ji)金(jin)(jin)。

3、根據投資風險與收益的(de)不(bu)同(tong)，可分為成長型、收入型和平衡型基金。

4、根據(ju)投資(zi)對象的不同，可分為股票基(ji)金(jin)、債(zhai)券基(ji)金(jin)、貨幣市場基(ji)金(jin)、期貨基(ji)金(jin)等。

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信托基金有哪些風險

（1）保本風險

保本(ben)風險的(de)(de)本(ben)金(jin)發生虧(kui)損的(de)(de)概率很低，但本(ben)金(jin)發生虧(kui)損的(de)(de)幾率也并非完(wan)全沒有，信托計(ji)劃并不承諾(nuo)保本(ben)。當證券市場劇烈(lie)下跌，來不及止(zhi)損平倉(cang)時(shi)(shi)，就(jiu)可能發生凈值虧(kui)損沖破“緩沖墊(dian)”的(de)(de)情形，這(zhe)時(shi)(shi)優(you)先委(wei)托人的(de)(de)本(ben)金(jin)就(jiu)虧(kui)損了。

（2）利率風險

一(yi)般(ban)國內現行(xing)利(li)率(lv)(lv)(lv)一(yi)年調(diao)整(zheng)(zheng)一(yi)次，一(yi)年期的(de)(de)(de)信托基(ji)金(jin)，一(yi)般(ban)不(bu)會產生利(li)率(lv)(lv)(lv)風險(xian)(xian)。2年期以(yi)上的(de)(de)(de)信托基(ji)金(jin)需(xu)要看資金(jin)運用(yong)簽訂的(de)(de)(de)合同條(tiao)款(kuan)情況。從(cong)信托資金(jin)的(de)(de)(de)運用(yong)方(fang)式(shi)來看，貸款(kuan)運用(yong)的(de)(de)(de)信托基(ji)金(jin)一(yi)般(ban)會與借款(kuan)人約定貸款(kuan)利(li)率(lv)(lv)(lv)隨央行(xing)一(yi)塊調(diao)整(zheng)(zheng)，從(cong)而規避利(li)率(lv)(lv)(lv)風險(xian)(xian)，而股權投資回購方(fang)式(shi)運用(yong)的(de)(de)(de)信托基(ji)金(jin)，視(shi)其與被投資方(fang)在利(li)率(lv)(lv)(lv)變動方(fang)面的(de)(de)(de)約定確定是否能規避利(li)率(lv)(lv)(lv)風險(xian)(xian)。

（3）信用風險

風(feng)險(xian)的大小決定投資者的本(ben)金能否(fou)順利收回，預計收益(yi)能否(fou)順利實現(xian)，因而也(ye)是(shi)投資人最為關注的風(feng)險(xian)因素(su)。評判信(xin)用(yong)(yong)風(feng)險(xian)，一看資金運用(yong)(yong)項(xiang)目的投資情況，特別是(shi)項(xiang) 目在信(xin)托期限內的現(xian)金流量是(shi)否(fou)能充分承(cheng)擔還本(ben)付息的義務(wu)；

二看項目方公司的背景和實力，是否有足夠的資金(jin)實力在(zai)項目不能正常還本付息時在(zai)公司內自(zi)己消化；

三看(kan)信(xin)托資(zi)金(jin)(jin)運用(yong)的(de)信(xin)用(yong)提升手段，如抵押(質(zhi)押)物是(shi)否(fou)過硬，抵押(質(zhi)押)比率是(shi)否(fou)安全，擔(dan)(dan)保方信(xin)用(yong)級別和資(zi)金(jin)(jin)實力如何，有無(wu)保險介入，專項賠償基金(jin)(jin)是(shi)否(fou) 充(chong)足以及(ji)受益(yi)權當中(zhong)次(ci)級受益(yi)權的(de)規模和承(cheng)擔(dan)(dan)義務情(qing)況(kuang)等；

四看發(fa)售信(xin)托(tuo)產(chan)品之信(xin)托(tuo)公司的信(xin)譽度、是否有(you)政府(fu)背景、項目運作從業經驗 是否豐富(fu)以及資本實力(li)的大(da)小等(deng)。

一般(ban)來說(shuo)，基礎設施類要好于房(fang)地產投資和其他項目類型(xing)，而運用于大企業集(ji)團(tuan)的信(xin)(xin)托(tuo)(tuo)要好于運用于一般(ban)公司的信(xin)(xin)托(tuo)(tuo)，抵押、擔保充(chong)分的信(xin)(xin)托(tuo)(tuo)要好于一般(ban)的信(xin)(xin)用型(xing)的信(xin)(xin)托(tuo)(tuo)。

（4）流動性(xing)風險(xian)

一般(ban)現有的(de)(de)信托(tuo)產品(pin)只(zhi)能以合同形式轉讓(rang)，不具備(bei)成型的(de)(de)轉讓(rang)市場，風險(xian)與股票(piao)、債(zhai)券、基金(jin)等(deng)品(pin)種流動(dong)性風險(xian)相對(dui)比較(jiao)大。不過，信托(tuo)公司(si)在設計信托(tuo)產品(pin)時已經(jing)對(dui)該風險(xian)給(gei)予了(le)充分(fen)的(de)(de)收(shou)益(yi)補償。

信托基金安全嗎

信托基金的(de)安全想必大家在做(zuo)投(tou)資(zi)的(de)時候最關心(xin)的(de)就是(shi)(shi)這個問題了，大家的(de)錢(qian)都不(bu)是(shi)(shi)大風(feng)刮來的(de)，萬一(yi)投(tou)進一(yi)個坑爹的(de)項目那真是(shi)(shi)沒地方哭了。

首先我們(men)要了解什么是(shi)信托基金，信托基金是(shi)一(yi)種投(tou)(tou)(tou)資(zi)方(fang)式，投(tou)(tou)(tou)資(zi)人的(de)錢放在投(tou)(tou)(tou)資(zi)機(ji)構那里，會有專業人士把(ba)這些錢打散來進行分散投(tou)(tou)(tou)資(zi)，這樣既可以(yi)讓投(tou)(tou)(tou)資(zi)的(de)風險降低還(huan)可以(yi)讓大家(jia)的(de)錢能(neng)夠(gou)更大程度的(de)生錢。

如果手上有(you)閑錢(qian)與(yu)其(qi)放(fang)在(zai)銀(yin)行里吃幾乎沒有(you)存在(zai)感的(de)利息(xi)還不如拿來做投資(zi)，雖然買(mai)信托基金也有(you)一定(ding)的(de)風(feng)(feng)險，但是回報率(lv)比(bi)銀(yin)行的(de)利息(xi)要高多了，這些(xie)專(zhuan)(zhuan)業(ye)公司里面會有(you)專(zhuan)(zhuan)業(ye)人(ren)士做測評(ping)控風(feng)(feng)險，雖說(shuo)大(da)家(jia)需要共同承擔風(feng)(feng)險，但是只要這些(xie)專(zhuan)(zhuan)家(jia)把握(wo)得(de)好大(da)家(jia)一般都(dou)不會遇到太大(da)的(de)風(feng)(feng)險，投資(zi)獲得(de)的(de)收益(yi)將會按照(zhao)出資(zi)比(bi)例來分(fen)配。

要(yao)知道(dao)信(xin)托(tuo)產(chan)品的(de)那(nei)些所有(you)權收(shou)益權還有(you)管理權都是可(ke)(ke)以(yi)(yi)分開的(de)，這些信(xin)托(tuo)投資公(gong)司還可(ke)(ke)以(yi)(yi)根究每(mei)個人的(de)具體(ti)情況來制定信(xin)托(tuo)投資方案(an)，這樣(yang)可(ke)(ke)以(yi)(yi)極大的(de)降低(di)大家(jia)的(de)風險(xian)。

比起自己瞎(xia)投(tou)資，把閑散的(de)(de)錢交給專(zhuan)家(jia)打(da)理可以讓你的(de)(de)錢用的(de)(de)更靈活，沒有專(zhuan)業(ye)(ye)知識的(de)(de)大(da)家(jia)也(ye)可以更放心。這(zhe)樣(yang)看來(lai)買信(xin)托基金確(que)實是(shi)個不錯(cuo)的(de)(de)理財方式，為(wei)了讓金融行業(ye)(ye)更規范(fan)，國家(jia)還出臺了相(xiang)關的(de)(de)法律來(lai)保障大(da)家(jia)的(de)(de)權(quan)益。

信托法有(you)(you)規(gui)定，信托的資產(chan)是(shi)有(you)(you)獨立性的它不可以拿來清算(suan)也不能拿來抵(di)債(zhai)(zhai)，這樣大家就(jiu)不用害怕投資方萬一(yi)倒閉了自己的錢(qian)拿不回(hui)來了，你所(suo)投資的錢(qian)具有(you)(you)債(zhai)(zhai)務隔離功能，所(suo)以在這一(yi)點而言信托基金還是(shi)很安全(quan)的。